الهامش والرافعة المالية

يستخدم التداول على الهامش لزيادة قوتك التجارية ، بمعنى أنه يسمح لك بطرح جزء بسيط فقط من الأموال التي تحتاجها عادة من أجل فتح مركز أكبر بكثير. هذا يعني أنه بدلا من دفع القيمة الكاملة لصفقتك ، ما عليك سوى دفع نسبة مئوية من المركز ، والتي تسمى "الهامش الأولي". في حين أن التداول على الهامش يمكن أن يكون مفيدا ، إلا أنه ينطوي أيضا على مخاطر عالية ، نظرا لحقيقة أنه من المحتمل أن تخسر استثمارك بالكامل.

ما هو الهامش والرافعة المالية؟

ببساطة ، الهامش هو مقدار المال المطلوب لفتح مركز ، في حين أن الرافعة المالية هي مضاعف التعرض لحقوق ملكية الحساب. يعتمد مقدار الهامش على متطلبات معدل الهامش. يختلف هذا بين كل أداة تداول ، اعتمادا على تقلبات السوق والسيولة في السوق الأساسي.

الرافعة المالية هي ببساطة استخدام الأموال المقترضة لتمويل تداولاتك ، بينما يشير الهامش على وجه التحديد إلى استخدام الأموال المقترضة كرأس مال للتداول. تسمح لك الرافعة المالية بإجراء صفقات أكبر في الأسواق المالية مما لديك رأس مال له ، وهذا هو السبب في أنه من خلال استخدام الرافعة المالية ، يمكن أن يكون ربح أو خسارة التداول أكبر بكثير. وذلك لأن نتائج التداول الخاصة بك يتم حسابها بناء على القيمة الإجمالية لمراكزك المقترضة.

ما هو نداء الهامش؟

في أي وقت تتداول فيه على الهامش ، فإنك تخاطر أيضا بإمكانية نداء الهامش. يحدث نداء الهامش عندما ينخفض الرصيد المطلوب بالنسبة للدين في حسابك إلى ما دون حدود معينة. نداء الهامش هو في الأساس تحذير وطلب من الوسيط الخاص بك لرفع رصيد حساب الهامش إلى الحد الأدنى لمتطلبات هامش الصيانة. لتلبية نداء الهامش ، يجب عليك إما إيداع أموال إضافية أو إغلاق المراكز الحالية. يحق لك أيضا تجاهل نداء الهامش ، لكنك تواجه مخاطر عالية تتمثل في تجربة الإيقاف وإغلاق مراكزك تلقائيا ، إذا انخفض الهامش الخاص بك إلى ما دون مستوى الإيقاف.

كيف يمكن للرافعة المالية تضخيم المكاسب؟

كما أنشأنا بالفعل ، تعمل الرافعة المالية باستخدام إيداعك ، المعروف باسم الهامش ، لتزويدك بمزيد من التعرض للأصل الأساسي. يعرف إجمالي تعرضك مقارنة بالهامش الخاص بك باسم نسبة الرافعة المالية.

على سبيل المثال ، لنفترض أنك تريد شراء 100 سهم لشركة بقيمة حالية تبلغ 150 دولارا. برافعة مالية 1: 5 ، يمكنك فتح مركز 100 * 150 دولارا = 15000 باستخدام هامش 15000 دولار / 5 = 3000 دولار. لذلك ، مع الرافعة المالية ، لا تحتاج إلى استثمار أولي كبير ويمكنك الاستمتاع بمكاسب أكبر إذا كانت تداولاتك مربحة. على سبيل المثال ، إذا كنت محقا في تنبؤك وتحرك سهمك بمقدار 5 دولارات في اتجاهك المتوقع ، أيضا مضاعفة مكاسبك بمقدار 5 مرات.

كيف يمكن للرافعة المالية تضخيم الخسائر؟

في حين أن استخدام الرافعة المالية يمكن أن يكون مربحا ، إذا نجحت تداولاتك ، فإن العكس صحيح أيضا. الرافعة المالية تضخم المكاسب وكذلك الخسائر. هذا يعني أنه إذا تحركت تجارتك ضدك ، فإن الخسائر تتضخم بنفس القدر ويمكن أن تستنفد الهامش الخاص بك. بالعودة إلى مثال تداول الأسهم الخاص بنا ، إذا تحرك سعر السهم بمقدار 5 دولارات إلى الاتجاه المعاكس لصفقتك ، فإن الهامش المتاح الخاص بك سينخفض بمقدار 5 دولارات * 5 = 25 دولارا.

مثال على الرافعة المالية

لنفترض أنك ترغب في وضع صفقة فوركس على EUR / USD ، باستخدام رافعة مالية قصوى تبلغ 1:30 ، مما يعني أنه مقابل كل دولار تطرحه ، يمكنك تداول 30 دولارا. تقوم بإيداع 1000 دولار كهامش ، وهو الضمان أو حقوق الملكية في حساب التداول الخاص بك. هذا يعني أنه يمكنك في البداية وضع حد أقصى للتداول يبلغ 1000 دولار * 30 = 30000 أو 0.3 عقد. ومع ذلك ، فإن استخدام الهامش بالكامل في صفقة واحدة أمر محفوف بالمخاطر للغاية ، لذلك قررت وضع 0.1 لوت أو 10000 دولار فقط. لذلك ستستخدم فقط 10,000 دولار / 30 = 333.33 دولار من إجمالي الهامش الخاص بك لوضع تجارتك. من المهم ملاحظة أنك لا تزال تضع صفقة بقيمة 10000 دولار ، وإذا تحركت الصفقة ضدك بمقدار 10 نقاط ، على سبيل المثال ، فستعاني من خسارة قدرها 10 دولارات (1 دولار لكل نقطة). سيكون العكس صحيحا إذا تحرك السعر لصالحك.